Перечень управляющих компаний, с которыми ПФР заключены договоры доверительного управления средствами пенсионных накоплений

Содержание
  1. Рейтинг управляющих компаний ПФР на 01. 01. 2017
  2. Особенности формирования накопительной пенсии в частной управляющей компании (ЧУК)
  3. Как и где формируется накопительная часть пенсии?
  4. Что такое управляющая компания и ее деятельность в отношении пенсионных накоплений
  5. Разница между государственной и частной УК
  6. Каким НПФ больше всего доверяют граждане
  7. Рейтинг негосударственных Пенсионных Фондов России по доходности
  8. Как выбрать
  9. Что лучше: НПФ или УК
  10. Чем отличаются
  11. И снова о накопительной части пенсии
  12. Никогда ранее в России частные структуры не допускались к такому социально значимому делу, как трудовые пенсии.
  13. Конкурс управляющих компаний
  14. Как средства пенсионных накоплений попадают в частные управляющие компании
  15. Как управляющие компании управляют средствами пенсионных накоплений
  16. Как распорядится пенсионными накоплениями?
  17. Чего мы боимся? Мифы и действительность
  18. Гарантии и преимущества НПФ
  19. Основные преимущества НПФ
  20. Где можно формировать накопительную пенсию
  21. Выбор инвестиционного портфеля
  22. Договор доверительного управления
  23. Пенсионная реформа 2015 года
  24. Способы управления пенсионными накоплениями
  25. Что такое «доверительное управление»?
  26. Заключение договора доверительного управления между НПФ и УК

Рейтинг управляющих компаний ПФР на 01. 01. 2017

Рейтинг позволяет делать выборки(рэнкинги) по различным показателям деятельности управляющей компании: продолжительность управления пенсионными накоплениями, средняя доходность, объём привлеченных средств, доля рынка, доля рынка среди частных управляющих компаний, рейтинг от рейтингового агентства Эксперт РА
Для выборки нажимайте на заголовок столбца в верхней строке таблицы. Для подробного обзора нажимайте на название. Двигалка внизу таблицы.

Название УК (портфель) Продолж деятельн Средн доходн с 2004 года, % год Доходн за 2016 год, % год Объем привлеченных средств пенсионных накоплений за 2016, руб Объем пенсионных накоплений под управлением, переданных из ПФР, СЧА руб Доля рынка, % Доля рынка среди частных УК, % Рейтинг УК от «Эксперт РА» Название УК (портфель)
Название УК (портфель) Продолж деятельн Средн доходн с 2004 года, % год Доходн за 2016 год, % год Объем привлеченных средств пенсионных накоплений за 2016, руб Объем пенсионных накоплений под управлением, переданных из ПФР, СЧА руб Доля рынка, % Доля рынка среди частных УК, % Рейтинг УК от «Эксперт РА» Название УК (портфель)
ООО «УК «АГАНА» (Сбалансированный) 14 9,31 10,48 9222906 266448251 0.01 0.63 ООО «УК «АГАНА» (Сбалансированный)
ООО «УК «АГАНА» (Консервативный) 14 6,5 11,2 972292 22639192 0.05 ООО «УК «АГАНА» (Консервативный)
ООО УК «АК БАРС КАПИТАЛ» 14 4,57 10,63 31212573 2479050764 0.12 5.89 ООО УК «АК БАРС КАПИТАЛ»
ООО УК «Альфа-Капитал» 20 6,22 13,4 42569772 1100677469 0.05 2.61 А++ ООО УК «Альфа-Капитал»
ЗАО «УКАЦ» «Управляющая компания «Аналитический центр» 15 7,51 19,45 843424 32738825 0.08 ЗАО «УКАЦ» «Управляющая компания «Аналитический центр»
ООО «УК «Атон-менеджмент» 16 8,27 14,38 9536029 839481056 0.04 1.99 ООО «УК «Атон-менеджмент»
ООО «УК БИН ФИНАМ Групп» 13 6,65 11,54 7387587 452730715 0.02 1.08 А ООО «УК БИН ФИНАМ Групп»
АО УК «БКС» (Доходный) 18 8,98 17,21 69877546 776431830 0.04 1.84 АО УК «БКС» (Доходный)
АО УК «БКС» (Сбалансированный) 18 7,74 9,88 7846992 63292640 0.15 АО УК «БКС» (Сбалансированный)
ООО «УК «БФА» 14 7,01 8,29 3818297 1297900370 0.06 3.08 А+ ООО «УК «БФА»
ООО ВТБ Капитал Пенсионный резерв 14 9,11 14,95 91071603 7357302159 0.37 17.48 А++ ООО ВТБ Капитал Пенсионный резерв
АО ВТБ Капитал Управление активами 14 9,46 14,68 277015768 1411554258 0.07 3.35 А++ АО ВТБ Капитал Управление активами
ВЭБ (Государственных ценных бумаг) 14 7,47 12,20 6484249683 28773532670 1.43 ВЭБ (Государственных ценных бумаг)
ВЭБ (Расширенный — портфель «молчунов») 14 7,30 10,53 49230292793 1939184538781 96.47 ВЭБ (Расширенный — портфель «молчунов»)
АО «ОФГ ИНВЕСТ» 20 8,41 10,55 1239046 103108000 0.01 0.24 АО «ОФГ ИНВЕСТ»
АО УК «Ингосстрах-Инвестиции» 19 6,87 11,67 30577478 262318595 0.01 0.62 А++ АО УК «Ингосстрах-Инвестиции»
ООО «Управляющая компания «КапиталЪ» 13 9,41 22,35 34566648 2550382930 0.13 6.06 А++ ООО «Управляющая компания «КапиталЪ»
ЗАО «Лидер» 23 9,06 14,58 20532155 491484744 0.02 1.17 А++ ЗАО «Лидер»
ООО «УК МДМ» 16 8,96 9,83 6448613 202582745 0.01 0.48 А+ ООО «УК МДМ»
ЗАО «Металлинвесттраст» 14 4,75 13,55 8000002 549237198 0.03 1.30 ЗАО «Металлинвесттраст»
ООО «УК «МЕТРОПОЛЬ» 13 8,83 14,02 4424011 109153323 0.01 0.26 ООО «УК «МЕТРОПОЛЬ»
ЗАО «УК Мономах» 14 8,47 21,00 5714555 66267607 0.16 ЗАО «УК Мономах»
АО «НУК» «Национальная управляющая компания» 12 5,53 10,40 312176 26202605 0.06 АО «НУК» «Национальная управляющая компания»
ООО УК «ОТКРЫТИЕ» 13 11,89 17,85 135052632 687082166 0.03 1.63 ООО УК «ОТКРЫТИЕ»
ООО «ПЕНСИОННАЯ СБЕРЕГАТЕЛЬНАЯ КОМПАНИЯ» 6 6,62 10,53 19288053 173771545 0.01 0.41 А+ ООО «ПЕНСИОННАЯ СБЕРЕГАТЕЛЬНАЯ КОМПАНИЯ»
ООО «УК ПРОМСВЯЗЬ» 14 8,43 9,67 3634264 236978476 0.01 0.56 ООО «УК ПРОМСВЯЗЬ»
ООО «РЕГИОН Портфельные инвестиции» 17 10,92 11,45 41307542 495197711 0.02 1.18 А++ ООО «РЕГИОН Портфельные инвестиции»
ООО «РЕГИОН Траст» 14 8,76 11,26 5978414 1114166594 0.06 2.65 А++ ООО «РЕГИОН Траст»
АО «РЕГИОН ЭсМ» «РЕГИОН Эссет Менеджмент» 14 9,67 24,81 30542873 144949823 0.01 0.34 А++ АО «РЕГИОН ЭсМ» «РЕГИОН Эссет Менеджмент»
ООО УК «РФЦ-Капитал» 14 8,05 18,39 140544945 1535521800 0.08 3.65 B++ ООО УК «РФЦ-Капитал»
АО «Сбербанк Управление Активами» 16 9,28 11,80 522916266 8483313150 0.42 20.15 А++ АО «Сбербанк Управление Активами»
АО «СОЛИД Менеджмент 17 9,06 12,16 271205252 2819453440 0.14 6.70 А АО «СОЛИД Менеджмент
ТКБ Инвестмент Партнерс (АО) 14 7,91 14,50 8769031 673692394 0.03 1.60 А++ ТКБ Инвестмент Партнерс (АО)
ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Долгосрочного Роста) 14 6,75 11,32 1142674 86476451 0.21 А ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Долгосрочного Роста)
ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Сбалансированный) 14 7,21 11,28 2497069 38839787 0.09 А ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Сбалансированный)
ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Консервативного сохранения капитала) 14 7,20 9,78 334653 16671691 0.04 А ЗАО «Управляющая Компания ТРИНФИКО» (Консервативного сохранения капитала)
АО «УК УралСиб» 16 9,00 14,58 27528678 5020219149 0.25 11.93 А+ АО «УК УралСиб»
ООО «Управляющая компания «Финам Менеджмент» 14 6,54 27,62 29661424 105006642 0.01 0.25 ООО «Управляющая компания «Финам Менеджмент»

 

Особенности формирования накопительной пенсии в частной управляющей компании (ЧУК)

Формировать пенсионные накопления можно в Пенсионном фонде РФ или в негосударственных фондах (НПФ). При этом ПФР дает гражданам право самим выбирать управляющую компанию (государственную или частную).

По сути, управляющие компании, как государственная, так и частные, являются посредниками между застрахованными лицами и пенсионным фондом (страховщиком). Они не осуществляют выплату пенсий, а только занимаются управлением (инвестированием) внесенных на счет средств.

Также застрахованные лица имеют право раз в год сменить компанию. Сделать это нужно до конца текущего года, чтобы в следующем году все накопления перешли в управление вновь выбранной организации. Перед тем, как сделать выбор в пользу той или иной компании, нужно проанализировать их показатели (надежность, продолжительность работы компании (в том числе именно с накопительной частью пенсии), размер накоплений, которыми управляет данная УК и рейтинг УК по доходности:

Как и где формируется накопительная часть пенсии?

В отличие от страховой выплаты, которая формируется в индивидуальных пенсионных коэффициентах (ИПК), средства, поступающие в счет накопительной пенсии, учитываются в денежном эквиваленте в специальной части индивидуального лицевого счета застрахованного лица. Все внесенные деньги считаются пенсионными накоплениями и не финансируют выплаты нынешних пенсионеров.

Формировать накопительное обеспечение можно как за счет работодателя при официальном трудоустройстве (страховые взносы), так и за счет добровольных взносов. Однако за счет страховых взносов возможно увеличение суммы только у некоторых категорий граждан, которые до 2015 года сделали выбор в пользу одновременного формирования двух пенсий, или у молодых людей (в возрасте до 23 лет), которые при первичном трудоустройстве имеют право сделать такой выбор.

Все, кто имеет накопления или только собирается перечислять средства в пользу накопительной пенсии, ежегодно вправе самостоятельно изменить или выбрать страховщика. Это может быть государственный (ПФР) или негосударственные (НПФ) пенсионные фонды.

Материалы по теме: Доходность НПФ за 9 месяцев обогнала инфляцию почти в 2 раза

Выбрав страховщика в лице ПФР, следует выбрать одну управляющую компанию (УК), которая будет заниматься инвестированием денежных средств на финансовом рынке. Такими компаниями являются:

  • государственная (ГУК);
  • частные (ЧУК).

Законодательством РФ разрешается формировать накопления только у одного страховщика (в одной УК). То есть одновременно выбрать и частично перечислять средства и УК, и НПФ нельзя.

Стоит отметить, что за застрахованными лицами остается право отказаться от дальнейшего формирования накопительной пенсии. В этом случае прекращается перечисление страховых взносов за счет работодателя на этот вид выплаты. А все ранее сформированные средства будут продолжать инвестироваться страховщиком. При этом гражданин также может сменить УК или фонд.

Что такое управляющая компания и ее деятельность в отношении пенсионных накоплений

Управляющей компанией является юридическое лицо (организация), осуществляющее деятельность на основании договора доверительного управления в отношении имущества физических и юридических лиц. При этом УК обязательно должна иметь специальную лицензию. На территории нашей страны деятельность данных организаций регулируется Федеральным законом № 156-ФЗ от 29 ноября 2001 года.

Страховщик (ПФР или НПФ) заключает с УК договор доверительного управления и передает пенсионные накопления застрахованных лиц, а управляющие компании инвестируют средства этих накоплений. Для этого УК создают инвестиционные портфели. Компания может предлагать как один портфель, так и несколько на выбор.

При этом УК управляют только средствами, персональная информация о застрахованных лицах им не передается. Поэтому после установления гражданам накопительной пенсии средства накоплений с инвестиционным доходом возвращаются страховщику (в пенсионный фонд), который, в свою очередь, осуществляет их выплату пенсионерам.

Разница между государственной и частной УК

Государственная управляющая компания, так же, как и частные компании, находится под контролем государственных органов. И ГУК, и ЧУК стремятся к получению максимального инвестиционного дохода от управления средствами, так как от этого напрямую зависит их вознаграждение.

Однако разница между этими компаниями все же есть и заключается она в инвестиционных декларациях (принципах стратегии УК). Согласно этим принципам частным компаниям доступно больше финансовых инструментов для инвестирования.

Также следует помнить, что выбрав ту или иную УК, гражданин также принимает и соответствующий риск. Так как индексация накопительной пенсии законодательством РФ не предусмотрена, увеличение выплат полностью зависит от инвестирования. А результатом управления могут быть и убытки. В этом случае дополнительного дохода не будет.

Каким НПФ больше всего доверяют граждане

На начало 2019 года в России зарегистрировано и официально работают около 50 негосударственных фондов, которые привлекают пенсионные накопления граждан. Если рассматривать рейтинг НПФ с точки зрения доверия граждан, то он будет таким:

  • Сбербанк. Занимает почетное первое место рейтинга, ему доверили свои накопления более 8,7 миллионов человек.
  • Открытие. Занимает вторую строчку рейтинга, здесь располагают свои накопления более 7,1 миллиона человек.
  • Газфонд. Известный негосударственный фонд, с ним договор заключили почти 6,5 миллионов человек.
  • Будущее. Следующая ступенька ТОП НПФ по уровню доверия, с ним заключили договор более 4,3 миллионов граждан.
  • САФМАР. Занимает следующую строчку рейтинга, ему доверяют почти 3,9 миллионов россиян.
  • ВТБ. Пенсионный фонд группы ВТБ, здесь хранят свои накопления 2,66 миллионов граждан.
  • Нефтегарант, ему доверяют почти 1,5 миллиона человек.

Это самые крупные по численности клиентов Негосударственные ПФ России. Далее в рейтинге идут компании, которые обслуживают менее 0,5 миллионов россиян. НПФ Большой — почти 430000 человек, Согласие — 370000, Доверие — около 115000, Магнит — 228000, Национальный — 285000, Социум — почти 309000, Образование — 101000. Все остальные НПФ можно назвать совсем небольшими, их клиентами являются менее 100000 россиян. Но маленькие — не значит низкодоходные.

Рейтинг негосударственных Пенсионных Фондов России по доходности

Выбирая организацию для инвестирования своих пенсионных накоплений, самое главное — смотреть на доходность организации, на динамику ее показаний за последние годы. На сайте Центрального Банка можно найти информацию о прибыльностикаждого действующего НПФ, за каждый год его работы.

Если НПФ работает качественно и вкладывает клиентские средства в хорошие активы, то клиент получает доход, его размер накопительной части пенсии будет увеличиваться. Соответственно, если прибыли нет, то и роста никакого не будет.

Для сравнения: инвестированием средств граждан, которые находятся в самом ПФР, занимается ВЭБ. По итогу 2018 года он отчитался о доходности 6,07%.

Если изучить рейтинг негосударственных Пенсионных Фондов за последние годы, то можно выявить, что за последние два года их прибыльность существенно сократилась. В 2015 и 2016 годах многие компании давали отличные показатели, во многих НПФ прибыль граждан достигала 10-12% годовых. Но по итогу 2017 и 2018 годов понятно, что доходность существенно сократилась.

Для более объективного понимания картины будем составлять рейтинг НФР России по следующему алгоритму: в порядке убывания доходности по итогу работы в 1 квартале 2019 года. Для понимания динамики доходности будем смотреть на прибыльность этой же компании по за 2018 и 2017 годы.

Негосударственный Пенсионный Фонд, рейтинг компаний:

  • Гефест. Доходность за 1 квартал 2019 года — 12,42%, по итогу 2018 — 3,94%, по итогу 2017 — 9,97%. Это лидирующий фонд, но, как видно, его показатели нельзя назвать стабильными. Клиентами этой компании являются всего 30400 человек (на 1 квартал 2019 года).
  • Стройкомплекс. Доходность за 1 квартал 2019 года — 5,82%, за 2018 — 3,94%, за 2017 — 7,96%. Тоже нестабильные показатели, но назвать их низкими за текущие годы нельзя. Клиентами Стройкомплекса на начало 2019 года являются 38750 человек.
  • Сургутнефтегаз. Доходность за 1 квартал 2019 года — 10,67%, по итогу 2018 — 5,32%, по итогу 2017 — 8,74%. Текущая клиентская база — почти 38000 человек.
  • Открытие, ранее этот НПФ назвался Лукойл Гарант. Доходность за 1 квартал 2019 года — 10,04%, за 2018 — минус 10,8%, за 2017 — нет данных. В прошлом году компания испытывала проблемы (санация банка Открытие), но сейчас ситуация выровнялась. Клиентская база — более 7,1 миллионов россиян.
  • Нефтегарант. Доходность за 1 квартал 2019 года — 9,97%, по итогу 2018 — 5,12%, по итогу 2017 — 8,13%. Количество клиентов — 1,47 млн. человек.
  • Ханты-Манскийский НПФ. Доходность за 1 квартал 2019 года — 9,55%, по итогу 2018 — 4,15%, по итогу 2017 — 8,16%. Количество клиентов — почти 135000 человек.
  • Сбербанк. Доходность за 1 квартал 2019 года — 9,35%, за 2018 — 4,64%, за 2017 — 8,7%. Количество клиентов — 8,7 млн. граждан.
  • Первый промышленный альянс. Доходность за 1 квартал 2019 года — 9,25%, по итогу 2018 — 5,04%, по итогу 2017 — 8,14%. Клиентами являются 31850 россиян.
  • УГМК-Перспектива. Доходность за 1 квартал 2019 года — 9%, по итогу 2018 — 4,47%, по итогу 2017 — 9,19%. Количество клиентов — 92500 человек.
  • Большой. Доходность за 1 квартал 2019 года — 8,79%, в 2018 — 2,21%, в 2017 — 7,16%. Обслуживает около 430000 граждан.

Информация о доходности получена из официального источника — сведений, предоставленных Центральным Банком России.

Как выбрать

Для оценки при определении компаний следует руководствоваться такими критериями:

  1. уровень надежности;
  2. показатели доходности;
  3. продолжительность работы.

С показателями можно ознакомиться на сайтах этих посредников. Как правило, они всегда публикуются там. Эти параметры не все могут находиться в топ списках, поэтому к выбору нужно подойти комплексно и определить оптимальный вариант.

После того как застрахованный выберет ЧУК, до 31 декабря необходимо подать в отделение ПФР или в МФЦ заявление об этом, паспорт, СНИЛС. Это можно сделать непосредственно на месте, отправить через почту или в электронном варианте (сайт ПФ или госуслуги).

Что лучше: НПФ или УК

Преимущества НПФ в том, что это строго специализированное учреждение, занимающееся сугубо пенсионными сбережениями, а соответственно, более надежное.

Чем отличаются

НПФ ведет учет доверенных им средств и выплачивает их. Они также работают с УК, которые являются своеобразными «подрядчиками» у них.

НПФ могут выплачивать средства накоплений, УК – нет (только через ПФ). За нецелесообразное использование средств фонд может подать в суд на управляющую компанию, которой доверил инвестирование для возмещения убытков из ее собственного капитала.

Главное преимущество накопительной части пенсии – получение дохода от инвестиций. Эти деньги не индексируются, поэтому удачное их вложение является единственным способом приумножить обеспечение. Основной же вложенной суммой гражданин не рискует при любых обстоятельствах – ее сохранность гарантирована государством.

И снова о накопительной части пенсии

Сегодня поговорим о тех структурах, которые помогут нам (или должны помочь) сберечь наши пенсионные накопления и увеличить размер будущей пенсии. Многие не совсем четко представляют, куда надо вкладывать свои пенсионные накопления.

Немного вспомним, куда же идут страховые взносы (22%), которые перечисляет работодатель из фонда заработной платы. Не забудьте, что мы рассматриваем ситуацию только для лиц 1967 года рождения и моложе.

Из 22% процентов 16% взносов переводятся на страховую часть. Эти деньги, как мы уже знаем, расходуются на выплату пенсии сегодняшним пенсионерам. Эти средства индексируются за счет инфляции. А на счете каждого работника фиксируется, что такая-то сумма была перечислена в ПФР. И из этих цифр впоследствии формируется страховая пенсия ныне работающего человека.

Но, как нам известно, демографическая ситуация в нашей стране на ближайшие годы не радует. И, так как пенсию будущим пенсионерам так же предполагается выплачивать из отчислений работников будущих поколений (а их число неизменно уменьшается), могут возникнуть определенные проблемы с выплатой пособия и его размером.

К тому же, как отметил А. Кудрин (экс-министр финансов), сегодня мы живем на пике цен на нефть. И неизвестно, что может произойти с этими ценами через десяток лет. А потому есть риск, что государство в тяжелой финансовой ситуации может урезать бюджет Пенсионного фонда, что незамедлительно приведет к уменьшению размера страховых выплат.

Чтобы как-то обезопасить будущих пенсионеров, Законом была предусмотрена еще одна часть пенсии – накопительная. На нее, как мы уже тоже знаем, перечисляется 6%.

Эти средства – по сути наш личный «сберегательный» счет. Мы, конечно, не можем их снять, потратить. Но никакая другая структура по Закону не может использовать эти пенсионные накопления, и они могут увеличиваться за счет инвестиций. И если человек не дожил до пенсии, то эти средства могут быть переданы наследникам, с учетом дохода, полученного за счет инвестиций.

Никогда ранее в России частные структуры не допускались к такому социально значимому делу, как трудовые пенсии.

Однако в процессе подготовки реформы пенсионной системы было решено, что они смогут обеспечить более эффективное управление пенсионными накоплениями, чем государственные организации.

Главный смысл выбора частной управляющей компании для гражданина – это шанс на получение более высокой накопительной пенсии.

При этом государство не оставляет участников пенсионной системы без присмотра: оно должно обеспечить максимальную степень защиты будущих пенсионеров, регулируя частные компании и осуществляя за ними контроль.

Конкурс управляющих компаний

Чтобы повысить надежность частных управляющих компаний, государство требует от них не только наличия лицензии, но и соответствия ряду дополнительных требований, которые проверяют в рамках так называемого «конкурса управляющих компаний».

Строго говоря, это не совсем конкурс, поскольку его задача — не отобрать из большого числа соискателей несколько лучших, а проверить, соответствует ли соискатель заявленным критериям.

Всякий, кто им соответствует, становится «победителем» конкурса.

До 2003 года этот конкурс проводил Минфин, получивший статус «уполномоченного федерального органа по регулированию, контролю и надзору в сфере формирования и инвестирования средств пенсионных накоплений». Условия конкурса были достаточно мягкими.

В результате на первом этапе реформы «победителями» оказались 55 управляющих компаний. Это не очень хорошо по двум причинам. С одной стороны, такое количество слишком велико для осмысленного выбора. С другой стороны, многие из компаний-победителей не обладают серьезным опытом работы на рынке и могут оказаться недостаточно профессиональными в управлении пенсионными накоплениями.

Как средства пенсионных накоплений попадают в частные управляющие компании

Финансовая услуга, которую частные управляющие компании предлагают гражданам, — это доверительное управление активами. Схема организации этой услуги необычна: хотя управление происходит в интересах гражданина, он не является ни стороной договора, ни даже выгодоприобретателем по договору.

Средства пенсионных накоплений, зачисленные на счет гражданина в Пенсионный фонд РФ, являются не его собственностью, а собственностью Российской Федерации.

Соответственно гражданин не может сам заключить с управляющей компанией договор доверительного управления этими деньгами – договор заключает Пенсионный фонд РФ.

Гражданин выбирает понравившуюся ему управляющюю компанию и направляет в Пенсионный фонд РФ заявление с поручением перевести сумму его пенсионных накоплений в выбранную управляющюю компанию. Форма заявления утверждена Приказом Минфина от 11 марта 2004 года № 30н.

Гражданин может принести заявление лично в территориальный орган Пенсионного фонда РФ по месту своего жительства либо отправить его по почте (тогда подпись на заявлении должна быть заверена нотариусом), или же передать его через специальную организацию — трансфер-агента, заключившую с Пенсионным фондом РФ соглашение об удостоверении подписей (это либо крупные банки, либо, возможно, предприятие, на котором Вы трудитесь).

Пенсионный фонд РФ обрабатывает поступившие заявления и определяет суммы, которые подлежат переводу в каждую из компаний.

Далее эти средства переводятся в УК, причем УК не получают никакой информации ни о конкретных людях, которые их выбрали, ни о суммах накоплений отдельных граждан, — все средства рассматриваются как единый «инвестиционный портфель».

Затем управляющая компания вкладывает полученные средства в различные ценные бумаги, стараясь получить достойный доход при высоком уровне надежности.

По итогам «пенсионного выбора» уже в первый 2003 год (когда граждане могли распорядиться пенсионными накоплениями за 2002 год) свой выбор в пользу частных УК сделало около 700 тысяч граждан – это менее 2% от примерно 40 миллионов человек, имевших право на выбор. В частные управляющие компании было переведено 1,61 млрд. рублей.

Как управляющие компании управляют средствами пенсионных накоплений

Каждая управляющяя компания при подаче документов на конкурс формулирует свою инвестиционную декларацию.

Это документ, устанавливающий виды ценных бумаг и других активов, в которые управляющие компании собирается вкладывать средства, и примерные пропорции таких вложений.

Например, в акции — 20-30% от всего портфеля, в облигации корпораций — 30-50%, в государственные ценные бумаги — 20-30%, в муниципальные облигации — 10-20%, в депозиты банков и денежные средства на счете – от 0% до 20%. Таким образом, у УК есть определенная свобода маневра, но в рамках заданных направлений инвестирования.

Некоторые управляющие компании зарегистрировали не одну, а две-три инвестиционные декларации, различные по составу и структуре допустимых активов. Однако для большинства граждан такие тонкости пока непонятны.

Все ценные бумаги, которые управляющие компании могут покупать на пенсионные деньги, должны торговаться на фондовой бирже.

Это обеспечивает возможность их справедливой оценки по рыночной цене, а также ликвидность (возможность продать их в случае необходимости быстро и безубыточно).

При этом Закон № 111- ФЗ и Постановление Правительства от 30 июня 2003 г. № 379 содержат детальные требования к допустимым акциям и облигациям, чтобы повысить ликвидность и надежность вложений.

Такие же требования будут предъявляться и к ценным бумагам, приобретаемым на средства пенсионных накоплений негосударственными пенсионными фондами, участвующими в этой системе.

Раз в квартал управляющие компании должны отчитываться о результатах своей работы перед Пенсионным фондом РФ и регулятором (в настоящее время ФСФР).

Эта отчетность должна публиковаться, чтобы граждане могли сравнивать эффективность деятельности разных управляющих компаний и переходить из менее успешных компаний в более успешные.

Как распорядится пенсионными накоплениями?

Работники могут передать свои пенсионные накопления в управление как Пенсионному фонду, который занимается назначением и выплатой пенсий и управлением накопительной части пенсии (в случае, если работник доверил ему такое управление), так и Негосударственному пенсионному фонду.

Оба фонда управляют пенсионными накоплениями, используя возможности государственной и частных управляющих компаний для инвестирования средств, как финансового инструмента, заключив с ними соответствующие договора.

УК (управляющие компании) – это коммерческие организации, и цель их деятельности – управление и извлечение прибыли из доверенных им средств посредством их размещения во всевозможные ценные бумаги и получения дохода от их инвестирования.

Подводим итоги – у нас получилось три способа, как можно распорядиться своими пенсионными накоплениями:

  • Доверить через ПФР формирование накопительной части одной из частных управляющих компании. В этом случае работник сам выбирает УК, в которую передаются средства в доверительное управление.
  • Перевести свои средства в НПФ. В этом случае пенсионные накопления должны передаваться из ПФР в тот НПФ, который выбирает гражданин.
  • Оставить свои деньги в ГУК (государственная управляющая компания). Этот вариант предусматривает передачу средств Пенсионным фондом в доверительное управление ГУК, которая назначается правительством (сейчас – «Внешэкономбанк»). Это возможно, если гражданин не выбрал частную УК, НПФ и осознанно (то есть, написав заявление о выборе инвестиционного портфеля) доверил свои накопления ГУК.

Если же ничего из перечисленного сделано не было, то пенсионные накопления (так называемых «молчунов») остаются в Пенсионном фонде по умолчанию и будут инвестироваться в расширенном инвестиционном портфеле ГУК (Внешэкономбанк).

Понятно, что в зависимости от того, где будут находиться ваши средства, с 1 января 2015 года зависит размер НЧ части пенсии и будет ли она у вас вообще.

По законопроекту, одобренному Госдумой, если вы «молчун», все ваши взносы пойдут на формирование распределительной части пенсии, а НЧ пенсия будет равна 0, если передадите средства в НПФ или УК: СЧ – 10%, НЧ – 6%.

Таким образом, какой будет НЧ пенсии, во многом зависит от нас с вами. При грамотном выборе и инвестировании, накопительная часть может быть увеличена в десятки раз.

Чего мы боимся? Мифы и действительность

Некоторые из нас не доверяют НПФ и опасаются, что переданные им средства могут навсегда быть утрачены. Эти страхи нельзя назвать совсем уж необоснованными. Есть такой печальный опыт – ведь нас обманывали уже не один раз.

Причин не доверять государственным и, тем более, коммерческим структурам хватает.

И очень часто можно услышать такие высказывания:

«Все равно украдут», «не верю никаким негосударственным структурам, все они мошенники или это очередные финансовые пирамиды»

Да, был такой период в истории нашей страны, когда из-за развала финансовой системы в нашей стране были созданы финансовые пирамиды. Но уже с 1998 года был принят ряд законов, которые очень жестко регулируют работу НПФ: Федеральный закон №75 от 07.05.1998 г. «О негосударственных пенсионных фондах», ФЗ-173 от 17.12.2001 г. «О трудовых пенсиях», ФЗ-111 от 24.07.2002 г. «Об инвестировании средств для финансирования накопительной части трудовой пенсии».

Работу НПФ регулярно проверяют различные государственные ведомства, независимые аудиторы. И главный элемент контроля – возможность самому контролировать состояние своего счета. Это исключает любые мошенничества и махинации.

Пенсионные накопления, даже если вы их передадите в НПФ, все равно являются государственной собственностью. И государство очень строго контролирует, как размещаются эти средства на финансовом рынке.

К тому же, если вам чем-либо не понравится данный НПФ, всегда можно перевести свои средства назад в ПФР или какой-то другой НПФ.

«Не доживу до пенсии»

Слышим мы такое нередко. Тем более, в этом случае есть смысл доверить свои пенсионные накопления НПФ. Ведь, по условиям договора, эти средства могут наследоваться вашими близкими людьми. Ну а если доживете, они и вам пригодятся как дополнительная выплата к вашей страховой части пенсии.

«Боюсь совсем остаться без пенсии, если передам средства в НПФ»

Если все условия, которые необходимы для назначения трудовой пенсии, будут соблюдены, то вы никак не потеряете эти средства, если только какие-то изменения в пенсионном законодательстве не произойдут на государственном уровне.

Другой вопрос – выгодно ли вам передавать эти средства в НПФ, если вы получаете зарплату, например, в размере 1 МРОТ.

«Слышала, что с 2014 года вообще не будет накопительной части, так какая разница, где будет моя пенсия: в НПФ или ПФР»

Предполагается, что накопительной части не будет только в 2014 году, но все предшествующие накопления остаются, и их нужно будет преумножать и инвестировать. К тому же в 2015 году НЧ снова появиться и кому-то будет выгоднее, если она сразу будет направляться в НПФ и начнет работать.

«В 2014 году все НПФ закроют, зачем тогда туда переводить деньги»

На самом деле, НПФ пока никто не закрывает. Но, чтобы они могли работать и дальше с нашими накоплениями, нужно всем НПФ пройти акционирование, то есть из некоммерческих организаций перерегистрироваться в АО (акционерные общества). Понятно, что чем крупнее НПФ, тем меньше проблем возникнет у него при перерегистрации. Мелкие НПФ, скорее всего, отсеются. Но даже в этом случае, средства, которые были переданы в такие НПФ, никуда не пропадут, потому что они застрахованы государством.

На время прохождения перерегистрации средства НПФ будут находиться в ПФР и, после успешного завершения этой процедуры, снова будут переданы в НПФ, где они и продолжат свою работу.

«Не доверяю НПФ, мало ли куда они захотят инвестировать мои накопления»

В постановлении Правительства «Об инвестировании накопительной части трудовой пенсии» прописано, в какие ценные бумаги НПФ может инвестировать пенсионные накопления. Работа с финансовыми инструментами, которые не внушают доверия, или вкладывание всех средств в одну компанию исключается. И риск потерпеть убытки максимально мал. А при хорошем управлении НПФ, средства могут быть значительно преумножены.

Гарантии и преимущества НПФ

  • Все пенсионные средства застрахованы государством, и они не могут исчезнуть просто так.
  • Эти средства принадлежат государству, они не являются собственностью НПФ и они не могут просто так снять ваши деньги. Также как и вы не можете ими распоряжаться, пока не напишете заявление на назначение пенсии.
  • Размещение средств на финансовом рынке жестко контролируется государством. У НПФ не может быть отрицательной доходности.
  • Деятельность НПФ строго контролируется не только государством, но и различными ведомствами и независимыми экспертами и ПФР.
  • И даже если НПФ обанкротиться, с вашими средствами ничего не случится. По Закону гражданину гарантирована государством сохранность всех его пенсионных накоплений, которые он сделал в течение свой жизни.

Основные преимущества НПФ

  • Размер инвестиционного дохода. Доходность НПФ в среднем в 2-3 раза выше, чем в ПФР, за счет больших возможностей. Потому как НПФ может инвестировать средства сразу в несколько в частных УК, а не в одну, в отличие от возможностей ПФР.
  • Выплаты наследникам (если человек не дожил до пенсии) производятся в полном объеме вместе с инвестиционным доходом по заявлению любому человеку (или нескольким). В ПФР – только наследникам по Закону (детям, супругам, родителям).
  • Ответственность перед своими клиентами. Все отношения между НПФ и клиентом оформляются договором, в котором прописана ответственность сторон. И даже если НПФ по каким-либо причинам прекращает свою деятельность, все счета клиентов со всеми накопленными средствами (в т.ч. и инвестиционный доход) автоматически вернутся в ПФР. Перед своими клиентами НПФ отвечает по обязательствам всем своим имуществом.

Где можно формировать накопительную пенсию

До 2020 г. в РФ действует мораторий на пополнение накопительного пенсионного счета. Взносы в полном объеме (22 % официального заработка) поступают на формирование страховой пенсии.

Однако граждане по-прежнему вправе распоряжаться сделанными ранее накоплениями (переводить из одного фонда или УК в другой), увеличивать их за счет добровольных взносов и материнского капитала.

Будущие пенсионеры могут доверить свои средства:

  • ПФР и ГосУК;
  • ПФР и одной из 32 частных управляющих компаний;
  • негосударственному пенсионному фонду.

В отличие от НФП, Пенсионный фонд РФ инвестирует накопления граждан через профессиональных игроков рынка — управляющие компании. В 2020 г. в России действуют 33 УК. Одна из них — ГУК Внешэкономбанк.

Деятельность управляющих компаний подлежит обязательному лицензированию. Дважды в год они отсчитываются перед ЦБ РФ по всем финансовым операциям, доходам и потерям.

Выбор инвестиционного портфеля

Если гражданин до 2015 г. не успел распорядиться своими накоплениями, его средства автоматически переведены в УК ВЭБ и инвестируются по расширенной финансовой программе.

В УК Внешэкономбанк действует также портфель ГЦБ. Согласно его декларации деньги граждан вкладываются только в федеральные ценные бумаги РФ и в облигации российских хозяйствующих субъектов, обеспеченные госгарантией.

Управление сбережениями по программе ГЦБ обладает высоким уровнем сохранности и защищенности. А в последние годы, в связи с экономической нестабильностью в мире и введением санкций, он показывает и большую доходность.

В 2017 г. банк приумножил сбережения граждан по расширенной инвестиционной программе на 8,59 %, а по ГЦБ — на 11,09 %. В 2016 г. доходность составила 10,53 и 12,2 %, в 2015 г. — 13,15 и 15,31 % соответственно.

Чтобы самостоятельно выбрать УК ВЭБ в качестве распорядителя своих пенсионных сбережений и программу инвестирования, нужно подать заявление в территориальное подразделение ПФР.

Потребуются следующие документы:

  • паспорт (вид на жительство для иностранцев);
  • СНИЛС;
  • доверенность, если от имени будущего пенсионера действует его представитель, и его удостоверение личности.

В заявлении в поле «Наименование УК» нужно указать «ГК «Банк Развития и Внешнеэкономической деятельности». В графе «Инвестиционный портфель» — «Расширенный» или «ГЦБ».

Подать заявку можно также по почте, через МФЦ или Единый портал госуслуг при наличии подтвержденного аккаунта. Средства всех обратившихся до 31 декабря текущего года будут переведены в Банк Развития с марта следующего.

Договор доверительного управления

В 2003 г. ПФР заключил договор доверительного управления (ДДУ) с Внешэкономбанком № 22-03Г065. В соответствии с ним Фонд передает в ГосУК средства всех будущих пенсионеров, выразивших такое желание и «молчунов».

При переводе накоплений в НПФ каждый гражданин самостоятельно подписывает договор ДУ. Размещая деньги в Банке Развития, делать этого не нужно: Пенсионный фонд РФ заключил его от имени всех действующих и будущих клиентов.

Договор устанавливает порядок инвестирования по расширенной программе. Заключая сделки, покупая и продавая ценные бумаги и облигации, ГУК приумножает накопления граждан и взимает процент от прибыли в качестве комиссионных.

Согласно договору, ежегодно ПФР проверяет и «фиксирует» прибыль от инвестирования средств, переданных Банку Развития. Таким образом, переводя сбережения в другую УК в рамках государственного Пенсионного фонда, клиент не теряет полученный доход.

Пенсионная реформа 2015 года

До изменений в пенсионной системе в 2015 году в нашей стране существовала трудовая пенсия, которая состояла из двух частей:

  • страховой;
  • накопительной.

С января 2015 года эти части стали отдельными самостоятельными видами пенсий. И одна, и другая устанавливается гражданину по достижении пенсионного возраста, но каждая из них рассчитывается по своей формуле.

Теперь все пенсионные права граждан на будущую пенсию формируются в индивидуальных пенсионных коэффициентах (ИПК) и напрямую зависят от суммы внесенных страховых взносов и трудового стажа.

Граждане вправе выбрать:

  • формировать только страховую пенсию
  • перечислять средства на страховую и накопительную.

Страховое обеспечение назначается пенсионеру при соблюдении особых условий и состоит из суммы пенсионных баллов (ИПК), имеющих свою стоимость, и фиксированной выплаты.

В соответствии со статьей 7 Федерального закона № 424-ФЗ от 29.12.2013 года накопительная пенсия зависит от суммы средств пенсионных накоплений, которые учитываются в специальной части лицевого счета. Размер данного обеспечения при его установлении рассчитывается по формуле:

НП = ПН / Т,

где:

  • НП — сама накопительная пенсия;
  • ПН — сумма пенсионных накоплений;
  • Т — время (количество месяцев) в течение которого планируется выплата.

На накопительную пенсию могут рассчитывать те граждане, кому положена страховая выплата (в том числе досрочно), и кто имеет на своем счете пенсионные накопления.

Способы управления пенсионными накоплениями

Уплаченные за застрахованных лиц взносы в зависимости от способа формирования пенсии могут накапливаться на индивидуальном счете, становясь пенсионными накоплениями. Эти взносы могут быть перечисленных как страхователем (работодателем), так и самостоятельно гражданином в рамках Программы государственного софинансирования. В любом случае накопления необходимо передать в управление. Сделать это можно выбрав страховщика:

  • ПФР — государственный Пенсионный фонд России;
  • НПФ — негосударственный пенсионный фонд.

При выборе ПФР также важно определиться, какой управляющей компании (УК) можно доверить:

  • УК, с которой у ПФР заключен договор доверительного управления;
  • ГУК (государственная УК) — Внешэкономбанк.
Если гражданин остановил свой выбор на управляющей компании, в том числе и государственной, то назначение и выплата будет осуществляться Пенсионным фондом России. Если выбор был сделан в пользу НПФ — соответствующий негосударственный пенсионный фонд.

Формировать накопительную пенсию могут граждане 1967 года рождения и моложе, сделавшие до 31 декабря 2015 года соответствующий выбор, а также лица, за которых с 1 января 2014 года начислялись взносы на ОПС в течение пяти лет с момента первой уплаты взносов (или до 23 лет, если по истечении 5 лет они не достигли данного возраста).

Что такое «доверительное управление»?

Согласно статье 18 Федерального закона № 111-ФЗ «Об инвестировании средств для финансирования накопительной пенсии в РФ» ПФР передает управляющей компании средства пенсионных накоплений в доверительное управление. В свою очередь УК обязуется управлять активами инвестора на фондовом рынке.

Между ПФР и УК заключается договор в письменной форме, который содержит индикатор финансового рынка. Данный индикатор применяется для определения эффективности управления накоплениями и утверждается в соответствии с методикой Банка России. Срок договора должен составлять не более 15 лет.

В соответствии с договором доверительного управления УК от своего имени заключает сделки на рынке ценных бумаг. Данные сделки должны быть проведены в интересах клиента. От этого зависит вознаграждение компании, которое представляет собой часть прибыли или процент от стоимости активов.

Таким образом, доверительное управление является услугой по управлению денежными средствами и ценными бумагами, которую предлагает управляющая компания.

Заключение договора доверительного управления между НПФ и УК

Законодательством РФ разрешено заключение договора доверительного управления между НПФ и УК. Согласно этому договору негосударственные фонды размещают средства накоплений через управляющую компанию.

Данный договор обязательно должен содержать ряд условий, установленных Банком России. В соответствии со статьей 36.13 Федерального закона № 75-ФЗ от 7 мая 1998 года требованиями к договору доверительного управления пенсионными накоплениями является наличие индикатора финансового рынка и инвестиционной декларации. Также договор обязательно должен быть заключен в письменной форме.

После заключения договора в течение трех рабочих дней негосударственный фонд обязан уведомить об этом Банк России.

Источники

  • https://npf.guru/rejting-doxodnosti-uk-pfr/
  • https://zen.yandex.ru/media/id/5c56fe820547ee00ad0b5b3e/5cfa1f54c0dc5700afbbb1e9
  • https://101zakon.ru/pensii/chastnye-upravljajushhie-kompanii-pensionnymi-nakoplenijami/
  • https://EcoTonkosti.ru/npf-ili-uk-chto-vybrat.html
  • http://ypensioner.ru/pensionnie-nakoplenie-v-chastnoy-upravlyayushey-kompanii
  • https://posobie03.ru/vjeb-uk-rasshirennyj/
  • http://pensiya.molodaja-semja.ru/nakopitelnaya-pensiya/doveritelnoe-upravlenie/


Понравилась статья? Поделиться с друзьями:
Добавить комментарий

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: